Японія запроваджує єдине рішення; Фінансові послуги посередницький бізнес; Ліцензія Моррісон; Фостер

5 червня 2020 року Сейм прийняв зміни до Закону про продаж та ін. Фінансових інструментів [1], які, серед іншого, запроваджують систему реєстрації єдиних посередницьких постачальників фінансових послуг. [2] В результаті цих поправок, які набудуть чинності з дати, яка визначається розпорядженням Кабінету Міністрів (але в будь-якому випадку протягом 18 місяців з моменту їх опублікування [3]), буде прийнятий Закон про продаж та ін. Фінансові інструменти перейменований як "Закон про надання фінансових послуг" ("Закон"). Закон делегує повноваження пропонувати детальні нормативні вимоги до Агентства фінансових послуг (далі - FSA), яке, як правило, публікує проекти нормативних актів для публічного коментаря за кілька місяців до набрання ними чинності.

Відповідно до чинного законодавства, ліцензії та/або інші вимоги до операційних агентств чи посередницьких послуг щодо фінансових продуктів викладені в окремих статутах та нормативних актах, що регулюють відповідні галузі. Відповідно до Закону, посередницький постачальник послуг може надавати посередницькі послуги щодо фінансових продуктів у різних секторах бізнесу, на які поширюється дія Закону, отримавши реєстрацію як оператора-посередника фінансових послуг та визначивши категорії підприємств-посередників фінансових послуг, у яких він буде займатись.

Нижче подано короткий виклад нормативних актів, введених Законом.

Категорії підприємств-посередників фінансових послуг, на які поширюється дія Закону

Підприємства-посередники фінансових послуг, на які поширюватиметься дія Закону, складаються з таких категорій [4]:

• Посередницькі операції з депозитами тощо;
• Посередництво у страхових операціях;
• Посередницькі операції з цінними паперами тощо; і
• Посередництво в позиках, наданих операторами бізнесу, що надають гроші.

Кожна з цих категорій визначається наступним чином.

1. Посередництво депозитних операцій тощо.
   1. Посередництво між депозитними контрактами між банками та іншими фінансовими установами, що приймають депозити, що мають ліцензію в Японії („Фінансові установи”) та їх клієнтами; [5]
   2. Посередництво у договорах позики грошей або операціях зі знижкою банкнот між фінансовими установами та їх клієнтами (договори позики, укладені операторами грошового кредитування [6] зі своїми клієнтами, які класифікуються в категорії (4) нижче, виключаються з цієї категорії [7 ]); і
   3. Посередництво у контрактах на послуги з переказу коштів, що надаються між фінансовими установами та їх клієнтами. [8]
2. Посередництво у страхових операціях

Посередництво між страховими договорами між страховими компаніями, іноземними страховими компаніями або операторами короткострокового страхового бізнесу з низькою вартістю, які мають ліцензію в Японії як страховики та їхні відповідні клієнти. [9]

1. Посередництво в операціях з цінними паперами тощо.
   1. Посередництво у договорах купівлі-продажу цінних паперів, які укладаються між брокерами/дилерами цінних паперів, зареєстрованими в Японії (за певними винятками), фінансовими установами Японії, які мають ліцензію на участь у бізнесах брокерів/дилерів цінних паперів, або менеджерами з інвестицій у цінні папери, зареєстрованими в Японії ( у сукупності - «Брокери/дилери з цінних паперів») та їхні відповідні клієнти; [10]
   2. Посередництво у розміщенні замовленнями брокерами/дилерами цінних паперів їхніми клієнтами на операції з цінними паперами або деривативами, пов’язаними з цінними паперами, на японських біржових ринках або на валютних ринках (які визначені згідно із Законом про фінансові інструменти та біржу (Закон No 25 від 13 квітня 1948; "FIEA") [11];
   3. Звернення від імені Брокерів/Дилерів цінних паперів у публічні пропозиції або приватні розміщення цінних паперів [12]; і
   4. Посередництво в інвестиційному консультуванні або договорах управління інвестиціями між Брокерами/Дилерами цінних паперів та їх клієнтами. [13]
2. Посередництво в позиках, наданих операторами бізнесу, що надають гроші

Посередництво у договорах позики або контрактах на знижки між векселями між Кредиторами грошей, ліцензованими відповідно до Закону про грошове кредитування [14], та їх клієнтами. [15]

Важливо зазначити, що транзакції, визначені FSA як такі, що вимагають високопрофесійних пояснень клієнтам відповідно до нормативних актів, які повинні бути оприлюднені FSA («Положення FSA»), будуть виключені із сфери операцій, які можуть бути посередницькими посередницькими операторами фінансових послуг у із зазначених вище категорій. Як результат, фінансові продукти, які посередницький бізнес-оператор фінансових послуг може посередничати згідно із Законом, будуть обмежені порівняно простими, прямими, хоча необхідно дочекатися опублікування проекту Положення про фінансові послуги, щоб підтвердити, які фінансові продукти можуть бути посередницькими операторами-посередниками фінансових послуг. [16]

Реєстрація як оператор-посередник фінансових послуг

Для участі у бізнесі-посереднику з фінансових послуг необхідно зареєструватися у FSA відповідно до закону.

Будь-яка фізична або юридична особа (включаючи некомерційні організації) може подати заявку на реєстрацію згідно із Законом, але будь-яка іноземна корпорація, яка подає заявку, повинна мати зареєстрований офіс бізнесу в Японії та представника резидента Японії. [17]

У заявці також повинні бути визначені категорії посередницьких послуг, у яких заявник планує залучитись, та опис методів, які він використовуватиме для здійснення визначених категорій посередницьких послуг. Крім того, якщо посередницькі послуги надаватимуться за допомогою комп’ютерів або телекомунікаційних систем (обсяг яких буде уточнений Положеннями FSA („Посередницький бізнес електронних фінансових служб”)), заявка повинна пояснити цей намір.

Детальна інформація про інші пункти, що підлягають опису в заявках, та необхідні додатки делегуються Регламенту FSA та будуть надані.

FSA буде відхиляти заяви, якщо на заявника або будь-якого з його посадових осіб (або корпорацію, в якій такий службовець виступав в якості посадової особи) застосовувались кримінальні, адміністративні або інші санкції, що стосуються певних фінансових послуг в Японії чи будь-якій іноземній юрисдикції, або якщо заявник підпадає під будь-яку іншу підставу, перелічену в Законі [18] або Регламенті FSA, як це делеговано Законом.

---